和平解放西藏之后，布达拉宫广场继续着它的功能。半个世纪以来经历了诸多的变迁和改扩建，其中规模较大就有四次。其中包括搬迁布达拉宫附近的杂乱的贫民区、劳动人民文化宫的营建和拆除、小百货市场形成和搬迁、人民解放纪念碑的矗立。而2005年西藏自治区成立40周年时布达拉宫广场进行的改扩建应该是规模最为巨大的。那次改扩建共花费7000万人民币，耗时三个多月，改扩建后面积增加了８万平方米，总面积达到１８万平方米，其中绿化面积就有８万多平方米。这使得布达拉宫广场更具有了拉萨城市广场的功能，绿化程度更好，也给古老的西藏增添了一些现代色彩，并且广场的交通更加便利，为旅游者提供了更便利舒适的环境，当然更重要的是使得藏族人民有了更好的社交场所。每到重大节日，藏族人民都会在这块广场上举行具有民族特色的跳神和歌舞活动。